有一導師，將導眾人，通過五百由旬之險道，即至寶處，可獲大珍寶。行過三百由旬，眾皆疲極而復怖畏，心生退還。導師即化作一城，令眾入城，快得安隱。「若能前至寶所，亦可得去。」

「化城喻」的大意是：有一個行商團的團長，是這條通商道上的識途老馬，他熟悉行商路程中的各種狀況。他帶了大隊人馬，到某個充滿財寶的地方去尋寶，因為路途遙遠，所以跟隨他的人走到半途已經精疲力竭，往前走不動了，並且多想退還原路回家。於是這位團長就以權巧變化出一個城池，讓這些疲倦不堪的旅客進城休息，城中衣食住行以及育樂設施樣樣齊備，這個城市的四邊有牆，能避免城中的人受到強盜、敵人、土匪的侵略。既然快樂又安全，他們就在那裡養精蓄銳，安穩的休息了一陣子，同時他還告訴大家：「今天先在此城休息，等大家的精神恢復了以後，如果能前往寶所取寶，還可以繼續未完的旅程；若不打算往前走，那麼就在這裡繼續休息幾天也可以。」這個「化城」就是譬喻小乘的涅槃。